證券投資基金常識(shí):基金資金的清算

　　基金的資金清算依據(jù)交易場(chǎng)所的不同分為交易所交易資金清算、全國(guó)銀行間市場(chǎng)資金清算和場(chǎng)外資金清算三部分。

　　(一)交易所交易資金清算

　　交易所交易資金清算指基金在證券交易所進(jìn)行股票、債券買(mǎi)賣(mài)、回購(gòu)交易時(shí)所對(duì)應(yīng)的的資金清算。

　　1.數(shù)據(jù)來(lái)源。交易所交易資金清算的數(shù)據(jù)來(lái)源于中國(guó)證券登記結(jié)算公司。托管人在每天交易結(jié)束后，通過(guò)衛(wèi)星系統(tǒng)接收中國(guó)證券登記結(jié)算公司的清算數(shù)據(jù)，將其按照一定的格式發(fā)送至基金清算與會(huì)計(jì)系統(tǒng)。

　　2.清算時(shí)間。根據(jù)滬深交易所現(xiàn)行的資金清算規(guī)則，交易資金采用T+1日交割制度。因此，交易所交易資金清算時(shí)間為T(mén)+1日收盤(pán)前(下午3：00)。

　　3.交易所資金清算步驟：

　　(1)接收交易數(shù)據(jù)。T日閉市后，托管人通過(guò)衛(wèi)星系統(tǒng)接收交易數(shù)據(jù)。

　　(2)制作清算指令。托管人對(duì)當(dāng)日交易進(jìn)行核算、估值及核對(duì)凈值后，制作清算指令，完成T日的工作流程。

　　(3)執(zhí)行清算指令。T十1日托管人將經(jīng)復(fù)核、授權(quán)確認(rèn)的清算指令交付執(zhí)行。

　　(4)確認(rèn)清算結(jié)果。基金托管人對(duì)指令的執(zhí)行情況進(jìn)行確認(rèn)，并將清算結(jié)果通知管理人。

　　(二)全國(guó)銀行間市場(chǎng)交易資金清算

　　全國(guó)銀行間債券市場(chǎng)交易資金清算包括基金在銀行間市場(chǎng)進(jìn)行債券買(mǎi)賣(mài)、回購(gòu)交易等所對(duì)應(yīng)的資金清算。

　　1.基金在銀行間債券市場(chǎng)發(fā)生債券現(xiàn)貨買(mǎi)賣(mài)、回購(gòu)業(yè)務(wù)時(shí)，基金管理公司將該筆業(yè)務(wù)的“成交通知單”加蓋管理公司業(yè)務(wù)章后發(fā)送基金托管人。

　　2.基金托管人在“中央債券綜合業(yè)務(wù)系統(tǒng)”中，采取雙人復(fù)核的方式辦理債券結(jié)算后，打印出交割單，加蓋基金資金清算專(zhuān)用章，傳送管理公司，原件存檔。

　　3.債券結(jié)算成功后，按照成交通知單約定的結(jié)算日期，制作資金清算指令，進(jìn)行資金劃付。

　　4.基金托管人負(fù)責(zé)查詢資金到帳情況，資金未到帳時(shí)，要查明原因，及時(shí)通知管理人。

　　(三)場(chǎng)外資金清算

　　場(chǎng)外資金清算指基金在證券交易所和銀行間市場(chǎng)之外所涉及的資金清算。包括申購(gòu)、增發(fā)新股、支付基金相關(guān)費(fèi)用以及開(kāi)放式基金的申購(gòu)與贖回資金清算等。場(chǎng)外資金清算流程如下：

　　1.基金托管人通過(guò)加密傳真等方式接收管理人的場(chǎng)外投資指令;

　　2.基金托管人對(duì)指令的真實(shí)性、合法性、完整性進(jìn)行審核，審核無(wú)誤后制作清算指令。清算指令經(jīng)過(guò)復(fù)核、授權(quán)后，交付執(zhí)行;

　　3.對(duì)指令的執(zhí)行情況進(jìn)行查詢，并將執(zhí)行結(jié)果通知基金管理人。

?09年證券市場(chǎng)基礎(chǔ)知識(shí)重點(diǎn)與難點(diǎn)匯總